曾刚/文

近期，各银行通过不断下调贷款利率吸引客源。多家银行下调个人消费贷产品最低利率，甚至叠加各种优惠政策之后，利率跌破4%。对此上海金融与发展实验室主任曾刚认为，从银行角度来看，消费贷仍然是较有潜力的发展领域。近几年，信用卡以外的消费信贷增速明显，且有较好的发展空间。在信用卡以外的消费信贷中，一类是消费类，用于消费分期等；另一类是发放给个人的经营性贷款，因为中国很多个户和小微企业，主要以个体工商户形式存在，所以名义上是消费信贷，实际上包含一部分的个人经营性贷款。

银行把消费信贷作为其零售转型中的重要抓手。由于经济面临下行压力，银行信贷在需求端方面的发展较弱。银行一方面面临资产投放压力，另一方面又面临信贷投放压力，因此，银行自然会将消费信贷置于重点投放领域。

大力发展消费信贷有助于通过信贷实现稳增长、稳消费，对整个经济运行大盘具有促进作用。个人消费贷款利率下调将成为趋势，有助于降低消费信贷持有人的成本，促进对消费信贷的需求，进而促进消费，对经济稳增长大有益处。

国内整体利率水平的下行空间如何？信贷利率未来仍会保持相对较低的水平。原则上来讲，可能不会有明显的大幅下行空间，从中长期来看，随着整个经济增速的持续下行，利率增速也会持续下行，因此国内整体利率水平仍将保持一定的下行趋势，但短期内不会出现大幅下行。

如何做好消费贷款贷后管理的监管工作？首先是持牌经营，必须要持有相应的牌照；其次是严格的准入管理，贷款是双刃剑，必须要考虑产品准入上的适当性；再者是在营销过程中要提高透明度，禁止过度诱导消费者，同时设定一定的准入门槛，推动定价合理化、透明化，以保障消费者利益。

金融信贷是一把双刃剑，消费者在借贷时，首先要考虑自身借款需求；其次在借款额度上要量入为出，考虑是否会超出自身的还贷能力，避免过度借贷与不必要的借贷；再者要选择合格合规合法的机构，在贷款定价各方面的信息条款上要多做研究，保护好个人的合法权益。